全球市場情報公司TrendForce指出，在12月15日被美國商務部正式列入實體名單後，中國內存制造商長江存儲現在有可能在2024年前退出3DNAND閃存產品市場。從這一點出發，美國商務部將審查和批準與該國向長江存儲出口、再出口和銷售設備、技術和其他相關商品有關的個別交易。
隨著從美國合作夥伴那裡獲得設備零件和技術支持變得非常困難和漫長，長江存儲將被嚴重限制，無法提高其產出。因此，隨著時間的推移，它在3D NAND閃存產品市場上的立足點預計將被削弱。
TrendForce指出，如果沒有關鍵設備供應商的支持，長江存儲在開發其最新的3D NAND閃存技術，即Xtacking 3.0時將面臨巨大的技術障礙。特別是提高128L和232L工藝的良品率，對這傢中國存儲器制造商來說將是極大的挑戰。考慮到中美貿易爭端的最新升級，TrendForce進一步修正對長江存儲的供應位增長率和明年NAND Flash總供應位增長率的預測。最初預測長江存儲的供應位在2023年將同比增長60%。然而，出現大規模的向下修正，使其增長率僅為18%。現在，預測長江存儲將出現7%的環比下降，這與早期預測完全相反。
國際客戶正逐步將訂單重新分配給其他NAND閃存供應商
除實體名單對長江存儲產量增長的影響，TrendForce還觀察到，中國以外的NAND Flash買傢現在對采用長江存儲的技術的態度有很大保留。一個來自美國的主要智能手機品牌已經擱置采購長江存儲的移動存儲解決方案。同時，之前準備對長江存儲的客戶SSD進行資格認證的PC OEM已經暫時停止客戶采樣和采用過程。
根據最新的調查，TrendForce認為，長江存儲未來很可能隻限於在中國大陸范圍內運營。此外，由於這傢中國內存制造商在向更高層次的3D NAND技術邁進的過程中受到嚴重阻礙，它最終將失去通過產能擴張活動獲得更多市場份額的機會。
在被列入實體名單後，如果美國政府選擇擴大其出口管制規則的范圍，長江存儲可能會被進一步阻止獲得關鍵設備。例如，荷蘭和日本的設備供應商有可能加入美國的制裁行動，停止向中國客戶出售DUV浸入式光刻系統。
TrendForce指出，到2024年，長江存儲的競爭對手將過渡到2XX-L代的主流3D NAND工藝。他們甚至可能開始制造層數接近300的NAND閃存產品。相反，由於技術停滯不前，長江存儲將逐漸失去其成本競爭力，其市場份額將繼續被侵蝕。為避免這種命運，長江存儲將不得不想辦法退出。TrendForce也不排除長江存儲也有其他的替代路徑。例如，該公司可以重新生產2D NAND閃存，或者轉型為采用成熟工藝技術的邏輯IC供應商。
目前，NAND閃存市場的供求關系有望在23年下半年得到改善，從而有助於穩定NAND閃存的整體ASP。
由於長江存儲對2023年供應位數的同比增長率已被大幅修正為-7%，同年NAND Flash總供應位數的同比增長率也被降低到20.2%。相應地，整個2023年的NAND閃存市場的充足率也從原來預測的3.6%修正為2.3%。除供應位增長的緩和，TrendForce還樂觀地認為，由於需求的價格彈性，企業SSD的采購將回升。
此外，TrendForce不排除整體NAND Flash供應在2H23開始收緊的可能性。電子品牌（OEM）可能會在23年第二季度開始提前加大NAND閃存的采購量。反過來，不斷上升的需求可能導致NAND閃存的價格在23年第二季度趨於穩定，並最終導致整個NAND閃存的ASP在23年第三季度開始回升。